您好，中国国际期货热诚为您服务。
在外汇市场中，汇率按照外汇买卖交割时间分为即期汇率和远期汇率。在确定远期汇率时，是通过对汇率走势的分析确定其上升还是下跌。如果远期汇率比即期汇率贵则为升水，反之，便宜的话则为贴水，相应的涨跌的价格就是升水金额和贴水金额。
在直接标价下：
远期汇率=即期汇率+升水数（－贴水数）
在间接标价下：
远期汇率=即期汇率－升水数（+贴水数）
升贴水数可以用金额表示，也可以用点数表示。
具体信息你可以点击我的头像与我联系，祝您投资顺利。
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☆ 小王 回复：
银行经营外汇业务的一项原则是买卖平衡原则，银行卖出多少外汇就需要买进多少外汇。购买高利率货币时，会获得一定的利差收入，表现在远期市场上就为贴水；反之，买进低利率货币，银行会承担一定利差损益，那这个损益就会转嫁给投资者，表现在投资者上面的远期汇率就会高，及远期升水；升水（贴水）率等于两国利差，详情可具体咨询~
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☆ 开户啦-4级期货达人 回复：
您好，这是由于大量资金套取利差导致的！
因为利率高的货币就意味着较高的收益率，为了套取利差，就会卖出利率较低的货币，买入利率较高的货币。但在这一交易中，又新增了汇率风险，因为持有高利率货币到期后，如汇率下跌，有可能把利差收入全部吞噬掉，为了规避汇率风险，在其抛售低利率货币、买入高利率货币的同时，在远期外汇市场进行相反的操作，即卖出高利率货币，买入低利率货币，以达到规避汇率风险的作用。
当大量资金进行套利操作的时候，即期市场上，高利率货币表现为升水，低利率货币表现为贴水；远期市场上，高利率货币表现为贴水，低利率货币表现为升水。汇率的变动会导致其套利的空间越来越小，最终到达平衡。有需要咨询我，长江证券祝您投资愉快！